Что нужно знать инвестору в спотовые ETF на биткоин

В этом случае инвесторы непосредственно удерживают часть основного биткоина. Затем он выпускает акции фонда, отслеживающие движение цены актива, на бирже ценных бумаг. В случае фондов etf на биткоин с местом биткоина эмитирующий институт покупает BTC и удерживает его. Как и традиционные ETF, биткоин ETF выпускают финансовые институты, инвестирующие в биткоин и управляющие фондом от имени инвесторов. Биткоин ETF отслеживают производительность биткоина (BTC) как основного актива, позволяя инвесторам получить экспозицию к BTC, не владея фактическим активом.

Линейные Разблокировки на Рынке: Как Постепенный Выпуск Токенов Формирует Динамику Криптовалют

Сторона, согласившаяся купить биткоин по истечении срока действия фьючерсного контракта, должна будет купить его либо со скидкой, либо с премией. Вместо этого вы владеете контрактом, который обещает купить или продать криптовалюту в определенный момент в будущем. Фьючерсные ETF не обеспечивают прямого владения биткоином.

Минусы Биткойн-ETF

Например, он может иметь фьючерсы на биткоин или «физический» биткоин в качестве основного актива, удерживаемого эмитентом ETF от имени инвестора. Прежде чем продолжить, стоит отметить, что вы можете покупать биткоин (BTC) с использованием Trust Wallet. Фонды с обращением на бирже работают аналогично инвестиционным фондам.

Существуют также биткоин-трасты, которые отличаются своей структурой и принципами работы. Спотовый фонд должен держать базовый актив, отражая его цену, что делает владение его акциями очень похожим на владение самим BTC. Как правило, ETF предоставляет возможность инвестировать сразу в несколько активов, что дает гибкость в торговле и возможности для диверсификации. ETF – это тип финансового продукта, отслеживающий цену определенного актива, индекса или портфеля активов.

Эти ETFs предлагают инвесторам возможность участвовать в динамике цены криптовалюты без необходимости покупки и хранения криптовалюты напрямую. Данное событие изменило криптовалютный рынок, переведя его в категорию легальных фондовых активов. Это означает, что даже если ETF включает криптовалюты, инвесторы технически инвестируют в сам фонд, а не непосредственно в монеты.

Тематические ETF: диверсификация инвестиционных возможностей

• BTF с доходностью около 75% также представляет интерес, однако у инвесторов могут быть вопросы по относительной волатильности этих фондов.
• Это более традиционный метод инвестирования, аналогичный инвестированию на фондовом рынке, и не включает в себя непосредственное обращение с криптовалютой.
• ETF на биткоин-фьючерсы в настоящее время управляет активами примерно на $904 миллиона и торгуется на Чикагской товарной бирже (CME).
• ETF фьючерсы BTC — это пул, который получает доступ к деривативным контрактам на основе рыночной цены.
• Привлекательность ETF может оттолкнуть некоторых от прямого приобретения биткоина.
• “Я думаю, что SEC, если она планирует одобрить биткоин-ETF, одобрит более одного сразу”, говорит Кэти Вуд.

Комиссия по ценным бумагам и биржам подчеркивает, что инвесторам необходимо проявлять крайнюю осторожность. «В среднесрочной перспективе биткоин-ETF должны предоставить учреждениям возможность без проблем добавлять биткоин в свои портфели, не нарушая регуляторный режим», — сказал Гринспен. По этой причине, в агрессивной попытке привлечь инвесторов, эмитенты ETF значительно сократили свои комиссии. Например, Vanguard отказался от прямой торговли ETF на биткоин, а Merrill Edge из Bank of America все еще думают. Тем не менее инвесторы должны помнить, что новые ETF доступны не у всех брокеров.

Рекомендуется начать с небольших сумм и постепенно увеличивать вложения в зависимости от анализа рынка и личного опыта в торговле. Инвесторы должны следить за новостями о регулировании и изменениях на рынке, поскольку это может воздействовать на стоимость BTC и общую прибыльность инвестиций. Биткойн ETF можно приобрести через брокерские компании, которые предлагают доступ к финансовым инструментам, связанным с криптовалютами.

Предложение об сжигании токенов Uniswap и введении комиссии протокола получило подавляющую поддержку избирателей

Спотовый ETF — это разновидность биржевых фондов, которая напрямую инвестирует в Bitcoin, следуя за его текущей рыночной стоимостью. Несмотря на свою волатильность, криптовалюта продемонстрировала впечатляющий рост за последние годы, укрепляя свои позиции как значимый актив в современной финансовой системе. Биткоин продолжает привлекать внимание инвесторов благодаря своему потенциалу как инструмента для диверсификации портфеля и защиты от инфляции. Кроме того, в последнее время возрос интерес к спотовым фондам, которые отслеживают текущую рыночную стоимость валюты. Инвесторы во всем мире с интересом восприняли появление криптовалютных ETF в США, учитывая их статус крупнейшей мировой экономики. В качестве потенциального решения этих проблем рассматривается биткоин-ETF (exchange-traded fund).

Советы инвесторам на 2025 год Как запуск ETF повлиял на крипторынок? Чем отличаются спотовый и фьючерсный биткоин ETF?

Регуляторные изменения на ключевых рынках

Ева Руденко — молодая и амбициозная журналистка, специализирующаяся на темах криптовалют, децентрализованных приложений и Web3-инноваций. Однако некоторые участники криптосообщества считают, что это сделало рынок менее децентрализованным, приблизив его к классическим финансовым инструментам. Именно поэтому первые более привлекательны для серьезных инвесторов, не желающих сталкиваться с рисками деривативов. Прошло уже больше года с момента, как в США приняли биткоин ETF.

Курс Bitcoin кратковременно достиг отметки $24,000 на паре USD1 биржи Binance в ходе стремительного движения

Эта конкурентная стратегия ценообразования делает спотовые ETF на биткоин экономически эффективной альтернативой традиционным цифровым кошелькам. Следовательно, это разнообразие предлагает инвесторам несколько точек входа на рынок. Процесс инвестирования в биткоин-ETF мало чем отличается от вложений в традиционные акции.

Мнение Комиссии по ценным бумагам и биржам США

Это позволяет более широкому кругу инвесторов участвовать в криптовалютном рынке, включая тех, кто опасается крутой кривой обучения, связанной с прямыми инвестициями в криптовалюты. Они позволяют инвесторам приобретать акции фонда, представляющие косвенное владение Биткоином, без необходимости напрямую покупать или управлять криптовалютой самостоятельно. Спотовый ETF на биткоин может стать связующим звеном между традиционными способами инвестирования и крипторынком в существующем виде, позволяя инвесторам добавить биткоин в свои портфели и пенсионные фонды. В отличие от них, биткоин ETF на фьючерсы вкладываются в фьючерсные контракты на биткоин, получая доход от будущей цены биткоина, а не удерживая саму криптовалюту.

Компания BlackRock подала заявку на собственный ETF в виде фонда iShares Bitcoin Trust, и ее заявка включает положение о таких соглашениях о совместном наблюдении. Однако SEC не принимала такие заявки, объясняя отказы тем, что криптовалюта торгуется на нерегулируемых биржах. Первыми из них стали близнецы Уинклвоссы, которые подали первую заявку еще в 2014 году, когда биткоин торговался ниже $1 тыс. На запуск подобного фонда подавали заявки десятки управляющих активами.

• Акции ETF могут выпускаться или погашаться в зависимости от рыночного спроса, что позволяет обеспечить соответствие цены ETF реальной стоимости биткоина.
• Вместо этого в них удерживаются фьючерсные контракты на биткоин, ценность которых происходит от цены биткоина.
• На рынке произошел сдвиг инвестиционной парадигмы после того, как Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) одобрила запуск первых спотовых ETF на биткоин.
• После этого необходимо найти в предложенном списке тикерный символ (сокращенное обозначение инвестиционного инструмента) и указать желаемые акции для покупки.
• Такие страны, как Канада, Швейцария и Германия, предлагают инвесторам различные варианты.

Какой будет стоимость DOGE через 5 лет? Анализ и прогнозы для криптоинвесторов

ETF был запущен в октябре 2021 года и смог привлечь около $1 миллиарда активов всего за несколько дней, став одним из самых активно торгуемых ETF в истории. BITO был первым биткоин-ETF, одобренным для торговли в США. ETF Purpose Bitcoin торгуется на Торонтской фондовой бирже (TSX). Purpose ETF Bitcoin (BTCC), запущенный в феврале 2021 года, был первым физически поддерживаемым биткоин-ETF в Северной Америке. С другой стороны, биткоин ETF на фьючерсы не удерживает биткоин напрямую. С ростом и снижением цены BTC меняется и стоимость ETF.

Кроме того, IBIT предлагает инвесторам доступ к Биткоину через традиционный брокерский счет, что избавляет их от операционных и управленческих комиссий и потенциально высоких торговых издержек, предлагая простой способ доступа к Биткоину. Более того, Grayscale Bitcoin Trust подготовил свою площадку задолго до решения Комиссии по ценным бумагам и биржам, обеспечив повышенную структуру комиссий и другие льготы для своих инвесторов. Далее в статье мы обсудим все, что вам нужно знать о лучших Биткойн ETF, представленных в настоящее время на рынке.

«РБК-Крипто» запустил мониторинг криптовалютных обменников. Модель ETF упрощает процесс, что особенно полезно для новичков, или тех, кто сомневается в необходимости покупки биткоинов напрямую. Несмотря на то, что на долю золотых ETF приходится лишь небольшая часть мирового предложения золота, они оказали существенное влияние на динамику торговли золотом, обеспечив увеличение объема и ликвидности рынка. Например, запущенный в 2004 году ETF на золото SPDR Gold Shares (акции торгуются под тикером GLD на NYSE) быстро накопил активы в размере более $1 млрд. Вдобавок, из 575 существующих ETF для других активов, представленных BlackRock, SEC отклонила только один.